Devant des politiques incapables de résoudre rapidement de manière globale et certaine la crise de la dette en zone euro, les marchés financiers européens dans leur ensemble accusent une baisse depuis le début de l’année. Nous avons de plus en plus la sensation que la patiente « zone euro » opérée depuis des mois à cœur ouvert par nos dirigeants « chirurgiens » sera loin de connaître une courte convalescence même accompagnée des meilleures infirmières.

Dans cet environnement instable, est-il encore possible de trouver un véhicule d’investissement en Europe, qui pourrait assurer une certaine tranquillité à son souscripteur en terme de protection du capital tout en lui permettant d’obtenir une performance supérieure à celle des placements garantis?

Conseiller en Gestion de Patrimoine Indépendant, nous proposons comme solution à nos clients d’intégrer dans leur allocation financière d’actifs des supports d’investissement de type « SCPI » (Société Civile de Placement Immobilier).
Ces SCPI peuvent parfaitement se loger au sein de leur contrat d’assurance vie ou de capitalisation.

Une SCPI est une société qui grâce à sa collecte de fonds auprès des épargnants a pour fonction d’acquérir des biens immobiliers. Le gérant de la SCPI entreprend toute la gestion des biens, de l’achat à la vente, tout en passant par la recherche des locataires, l’établissement des baux, et la prise en charge des travaux. La SCPI distribue trimestriellement les loyers des immeubles à ses porteurs de parts.

Le souscripteur de parts de SCPI mutualise son risque d’investissement non pas sur un seul bien immobilier, mais sur une multitude de biens dans plusieurs secteurs d’activité de différentes régions.

Sur le marché plusieurs type de SCPI sont accessibles à nos clients.
• SCPI de rendement
• SCPI dites fiscales « SCELLIER BBC» ou « MALRAUX »
• SCPI de plus values type « immobilier Haussmannien»
• SCPI en démembrement

Face au grand nombre d’opérateurs présents sur le marché, nous sommes vigilants sur l’analyse de certaines caractéristiques suivantes :
 La qualité de l’emplacement
 La situation géographique des biens acquis (centres villes, zones de développement économique)
 Les performances du gestionnaire professionnel au niveau du rendement (loyers) et de la revalorisation de la part (Immeubles)
 La qualité des locataires de la SCPI (administrations publiques, grandes entreprises)
 Le taux d’occupation physique et financier des biens immobiliers
 La répartition des secteurs d’activité (bureaux, commerces, magasins, logements de particuliers)
 L’état du marché de la revente des parts

Ces filtres d’analyse nous permettent d’accompagner nos clients dans une sélection de SCPI adaptées à leurs objectifs ainsi qu’à leur horizon d’investissement.

Cabinet en Gestion de Patrimoine Indépendant, la régularité du rendement et la préservation du capital de la SCPI sont nos priorités sur le long terme.

Jean-François Emonet – Gérant de Sic Patrimoine
Jérôme Vermot – Chargé d’études patrimoniales

Cabinet en Gestion de Patrimoine Indépendant, nous proposons à nos clients « amateurs » ou « convaincus » de mutualiser leur patrimoine en investissant dans des Groupements Fonciers Viticoles, appelés plus communément « GFV ».

Ce placement original permet à des investisseurs de s’unir pour acquérir une propriété viticole. L’exploitant de la propriété est sélectionné sur des critères de compétences techniques et commerciales.

Outre le fait de réaliser un investissement « plaisir », l’acquisition de parts d’un GFV offre des atouts de « caractère »:

• L’investisseur perçoit tous les ans, les revenus issus de la production viticole. Ces derniers dépendent des variations de la valeur du vin et de l’A.O.C.
• L’investisseur peut acquérir chaque année du vin à un tarif privilégié.
• Les parts de GFV bénéficient d’une exonération de droits de succession, de donation et d’ISF à hauteur de 75% de leur montant.

Investir dans un vignoble prestigieux sera un avantage sérieux si vous désirez revendre vos parts. Cependant les plus values et les rendements les plus conséquents sont parfois réalisés par des investisseurs ayant choisi minutieusement une appellation moins renommée.

Notre cabinet travaille avec des professionnels du secteur afin de vous aider dans la sélection d’un GFV de qualité, pour permettre à votre entourage, à terme, d’apprécier tous les arômes de « votre » vin.

Jean-François Emonet – Gérant de Sic Patrimoine
Jérôme Vermot – Chargé d’études patrimoniales

Pourquoi les investissements au sein d’EHPAD sont ils prisés par les professions libérales de santé ?

Un critère démographique incontournable : le vieillissement entraîne la dépendance
Les professions libérales de santé sont en première ligne pour juger de l’ampleur du défi de la dépendance qui attend notre pays.
Le phénomène démographique du vieillissement de la population n’est pas près de s’inverser.
Les  Etablissements d’Hébergement pour Personnes Agées Dépendantes (EHPAD) doivent aujourd’hui faire face à une demande de nouvelles chambres disponibles, de plus en plus pressante.

Un critère fiscal privilégié : le statut de loueur meublé

Le législateur, encourage ces investissements privés en permettant aux particuliers de bénéficier du dispositif fiscal de loueur meublé, plus avantageux que celui de la loi « Scellier ».

Un critère économique déterminant : Le gestionnaire assure la pérennité et le rendement de l’investissement
Le gestionnaire d’une résidence EHPAD  assure à l’investisseur privé de solides garanties telles que :
·        des loyers à long terme revalorisés régulièrement (bail de 12 ans renouvelable)
·        le parfait entretien des biens acquis
·        la mise aux normes en vigueur
·        la gestion des locataires (résidents)

Avis de Sic-Patrimoine

Compte tenu des arguments évoqués, il est aisé de comprendre l’attrait des professions libérales de santé envers ce type d’investissement immobilier à la fois citoyen et responsable.
Ils  bénéficient ainsi d’un placement de « rendement » peu fiscalisé et viable dans le temps, afin de se créer des revenus complémentaires.
Notre expérience dans ce secteur depuis de nombreuses années, nous emmène à proposer des programmes EHPAD à un public d’investisseurs dépassant le seul cadre des professionnels de santé.
En effet, le rendement d’un investissement de type EHPAD est très souvent supérieur à celui d’un bien immobilier classique

Actualité de Sic-Patrimoine

Cabinet en Gestion de Patrimoine Indépendant, « Sic-Patrimoine » est  partenaire le 16 avril 2011 de la journée toulousaine de la Kinésithérapie.
Spécialisé dans les professions libérales de santé, notre Cabinet sensibilisera les participants à cette journée sur la qualité de la sélection de nos programmes EHPAD 2011:
Midi-Pyrénées à Toulouse – Aquitaine à Bordeaux – Région Centre à Orléans

Jean-François Emonet – Gérant de Sic Patrimoine
Jérôme Vermot – Chargé d’études patrimoniales

Les investisseurs réalisant un apport financier bénéficieront l’année suivante d’une réduction fiscale supérieure au montant de leur apport. Le taux de réduction obtenu varie en cours d’année. Le législateur souhaite par le biais de cette loi effectuer un réajustement entre le développement économique de la métropole et celui des régions ultramarines.

Le schéma consiste pour l’investisseur via son apport financier en capital au sein de Sociétés en Nom Collectif (SNC) d’acquérir des investissements industriels destinés à être confiés en location à des entreprises des régions ultramarines.

Les investisseurs sortent de l’opération (sans valeur de rachat), à l’issue d’une période de location de 5 ans au terme de laquelle la SNC, devenue sans objet, est dissoute.

Le choix de l’opérateur est essentiel :

• Il doit être implanté localement et démontrer une expérience significative sur le long terme dans ce domaine d’activité.
• Il doit être posséder  des partenariats durables et détenir une connaissance locale des potentiels de croissance des régions en question ainsi que des entreprises sélectionnées.

Le montage de l’opération doit être entièrement sécurisé vis-à-vis de l’investisseur.

• Mutualisation du risque : chaque SNC finance plusieurs projets,
• Responsabilité Civile Professionnelle de l’opérateur pour protéger l’investisseur contre toute défaillance due à son activité.

Jean-François Emonet – Gérant de Sic Patrimoine
Jérôme Vermot – Chargé d’études patrimoniales
le 18 mars 2011